2025年4月，中国新能源汽车市场延续了第一季度的增长态势，整体销量呈现显著回暖趋势。乘联会数据显示，当月新能源汽车渗透率再次突破50%，传统燃油车份额进一步萎缩。

比亚迪、鸿蒙智行（问界/智界）、小米等品牌表现强劲，而部分合资品牌仍面临转型压力。政策红利与技术迭代的双重驱动，叠加消费者对新能源汽车接受度的提升，共同推动市场进入加速期。

头部车企规模效应凸显

比亚迪的领先地位在4月进一步巩固，其乘用车销量达37.26万辆，同比增长19.4%，2025年累计销量突破135万辆。这一成绩的取得，既源于其覆盖全价格带的“王朝+海洋”产品矩阵，也得益于插混与纯电双线技术的成熟。

秦家族以4.58万辆的月销稳居入门级市场，而汉L、唐L等高端车型的推出，则强化了品牌向上的势能。与此同时，比亚迪的全球化布局加速，4月海外销量达7.87万辆，同比增长91.9%，东南亚、欧洲市场成为重点突破方向。

吉利汽车则凭借新能源板块的爆发式增长（125,563辆，同比增144.2%），成为传统车企转型的标杆。旗下银河品牌单月销量近10万辆，同比增长281%，其主打的“高性价比智能电动车”策略切中主流市场需求。吉利汽车新能源1-4月累计销量464,763辆，累计同比增长137.7%。

极氪品牌虽增速放缓（同比增18.7%），但通过领克品牌的协同（销量2.76万辆，环比增9.1%），仍稳住了高端市场基本盘。吉利的市场表现，也是插混产品对燃油车替代作用显著加速的体现。

奇瑞集团和长城汽车则通过差异化路径实现增长：奇瑞新能源车销量6.1万辆，同比增长85.5%，出口业务占比超40%，成为其增长核心动力；长城汽车新能源销量2.88万辆，同比增长28.42%，方盒子车型（如坦克系列）在越野细分市场的领先地位进一步巩固。

传统车企的集体发力，不仅体现在销量增长上，更反映在技术储备与供应链掌控能力上。比亚迪动力电池装机量达26.478GWh，同比增长超40%，垂直整合模式持续释放成本优势；长城汽车在混动技术上的突破，为其新能源转型提供了技术支撑。

新兴势力分化加剧

新势力品牌在4月则呈现“冰火两重天”态势。零跑汽车以4.1万辆的交付量蝉联新势力冠军，同比增长173%，其低价策略成效显著：全新SUV零跑B10以9.98万元起售价上市，首日订单破1.5万辆，直接冲击10万元级刚需市场。

小鹏汽车则以3.5万辆销量紧随其后，同比增长273%，连续6个月交付量超3万，成为唯一实现规模与增速双高的新势力。其MONA M03车型以8.99万元定价，进一步抢占入门级市场，以价换量的效果显著。

小米汽车的波动成为4月市场的一大看点，尽管交付量环比下滑3.4%至2.8万辆，但其SU7 Ultra版本的推出仍引发市场关注，之后将会推出的YU7也让不少消费者期待。不过，此前的舆论压力与竞品的挤压（极氪007、智界S7等），使其品牌力提升与规模扩张短期内双重承压。

蔚来汽车则通过“乐道”子品牌的试水，探索差异化路径。4月乐道交付4400辆，虽环比下滑8.7%，但其“5年免费换电”政策与“可充可换可升级”的电池服务模式，为消费者提供了更多选择。值得注意的是，蔚来ET9的交付与年内8款新车型的规划，显示出其通过密集产品投放抢占细分市场的野心。然而，如何在多品牌战略下维持各车型的竞争力，仍是蔚来需要解决的难题。

华为与阿维塔的深度合作，则为行业提供了“技术赋能”的样本。阿维塔4月销量1.17万辆，同比增长122.6%，华为车BU团队的入驻与股权绑定，加速了其智能辅助驾驶技术与座舱系统的迭代。华为轮值董事长徐直军提出的“引望独立运作”计划，更凸显了华为将智能汽车生态融入全场景战略的野心。这种“车企+科技巨头”的联合模式，或将成为未来竞争的重要形态。

市场结构的变化，还体现在增程式混动车型的快速崛起。2024年9月，增程车型在新能源汽车中的占比已达41%，较2023年提升18个百分点。理想汽车依托增程式技术与家庭场景定位，以3.39万辆的月销量稳居高端市场，其L9车型在40万-50万元大型SUV细分市场中销量领先。问界M7虽受鸿蒙智行联盟内部车型分流影响，销量环比下滑，但华为ADS 3.0系统的端到端AI决策能力仍为其技术背书。增混车型的增长不仅缓解了消费者的续航焦虑，也为车企提供了差异化竞争的新路径。

市场分化的另一面，则是部分品牌的生存压力。深蓝汽车（交付2.01万辆，同比增58%）与岚图（交付1.0万辆，同比增150%）虽保持增长，但规模效应不足导致盈利压力凸显；广汽埃安（交付2.83万辆，同比持平）则面临产品周期与价格战的双重挑战。与此同时，合资品牌的电动化进程加速，一汽-大众（新能源占比提升至12%）、上汽通用五菱（新能源占比超50%）等通过高性价比车型抢占下沉市场，进一步挤压了二线新势力的生存空间。

进入2025年，头部车企通过规模化生产与全球化布局构筑护城河，新势力则在价格战与技术竞赛中寻求生存空间，市场集中度的提升意味着弱势品牌将加速出清。乘联会秘书长崔东树认为，刚刚结束的上海车展上“两少一多”的产品趋势，将给企业一些参考。他认为，燃油车少、小车少、新能源大车多的结构性现象突出，建议汽车厂商全方位促进新车布局，从多元化车型、平衡燃油车与新能源车发展、加强技术创新、精准市场定位等方面入手，满足消费者需求，应对市场变化和挑战。

图片来源：比亚迪、坦克、小鹏、理想

4月新能源销量：比亚迪等头部玩家秀肌肉，新势力弱势品牌将加速出清